C’est un gros coup que devrait conclure Sonaca dans les semaines qui viennent. La société belge, détenue par des capitaux publics (Région wallonne) vient de lancer une offre publique d’acquisition (OPA) sur 100% des actions de l’entreprise américaine LMI Aerospace, qui compte notamment Boeing parmi ses clients. Annoncée le 17 février, la transaction avait été approuvée un jour plus tôt par les conseils d’administration des deux entreprises toutes deux conscientes qu’il s’agissait là d’une occasion à ne pas rater. En raison d’un lourd endettement, LMI était en effet limitée dans son développement alors que Sonaca, dont la production est déjà largement mondialisée, cherche depuis de nombreuses années à franchir l’Atlantique ce qu’elle peut aujourd’hui faire à moindre prix vu la faiblesse de l’entreprise ciblée. Le communiqué ne précise pas le montant total de la transaction mais le prix de l’OPA a été fixé à 14 dollars l’action en cash, ce qui représente une prime de plus de 50% par rapport au dernier cours de l’action LMI (9,19 dollars). La société américaine comptant plus de 13 millions d’actions, selon son dernier rapport annuel, la transaction voit vraisemblablement la Sonaca débourser quelque 185 millions de dollars (environ 173 millions d’euros). Avec la reprise des dettes, la transaction totale devrait s’élever à 432 millions de dollars (405 millions d’euros).
Sonaca rachète LMI Aerospace – Air&Cosmos
